叶一良：沙特奏响欧佩克最后的挽歌，不断减少的需求与增加的供给
北京时间7月3日，世界气象组织（WMO）正式宣布，来自海洋和大气预测的综合结果显示，热带太平洋地区七年来首次出现形成厄尔尼诺现象的条件，这可能引发全球气温飙升，以及破坏性的天气和气候型态。WMO预测，厄尔尼诺现象在2023年下半年持续的可能性达到了90%，预计至少为中等强度。
WMO秘书长塔拉斯说：“厄尔尼诺现象的出现将大大增加打破气温纪录的可能性，在世界许多地方和海洋中也可能会引发更多极端高温。”
厄尔尼诺现象与赤道太平洋东部和中部海洋表面温度变暖有关，平均每两年到七年出现一次，通常持续9到12个月。厄尔尼诺现象上一次出现是2018年底到2019年中。正是在厄尔尼诺影响下，2016年成为有记录以来的最热一年。
今年5月，WMO就发布过警告，未来5年几乎肯定会打破2016年创下的气温记录。
世界气象组织WMO与美国国家环境预测中心（NCEP）的数据报告引起了人们对于环境气候异常的担忧，塔拉斯表示因为温室气体的积聚和厄尔尼诺现象的影响，平均气温的上升速度会越来越快，而超过工业化前水平1.5摄氏度的频率也会越来越高。全球气温进入未知领域，已然超过了人类对于环境的控制你能力，将对健康、粮食安全、水资源和环境产生深远影响，需要所有国家做好准备。
世界卫生组织（WHO）对WMO的数据回应称，正在为2023年到2024年可能出现的与厄尔尼诺现象相关的卫生事件做准备。异常的气候变化不仅会影响粮食生产（大雨洪涝等），同时生态系统也可能受到永久性影响（频繁大火、干旱等），而空气和水资源也会受到很大影响。异常的气候变化会催生出很多疾病和病毒。
受此影响，全球新能源汽车板块集体走高，而美国也推进了关于电动汽车超充统一标准的进程。我国也正在快速推进新能源的进一步发展，给出了不少优惠政策。而在瑞典等地，已直接禁止燃油车上路。各大燃油车厂家也积极投入产能到混合动力汽车中，日常生活大多用电能即可满足，而人们大多数出行都是短途（真正跑长途的频率很低，时间也不允许）。这才是需求不断下降的主要原因，这一进程还会随着时间推移加快，我国更严格环保的汽车排放尾气标准也在7月开始，这一新标准会在接下来很长一段时间里不断产生效果，尤其是大家有限选购混动或者纯电车的情况下，汽油柴油的消费也会持续减少。
如果仅仅这么想，似乎油价的下跌很快就会进行。但实际上，如果真这么简单，油价早就应该下跌了。但正因为需求下降得如此之快，才逼迫欧佩克反击自救。试图拉拢各产油国控制产量以减少供应，目的正是提高价格。这一行动已然持续了3年，油价从疫情前50美元/桶水平，拉到最高130美元/桶，目前则稳定在70美元/桶左右。可以说，需求降低的速度越快，欧佩克的反击也就越快。这样来看，似乎两股力量是对等的，或者欧佩克的力量更胜一筹。
油价的供需真的可以这么计算吗？至少没这么简单，工业生产的产群效应随着时间和投资加大也会加快，各个产业链的效率会不断变高，零部件生产运送效率增加。相关配套的超冲站、换电站不断增加，既减少了现有车主的充电时间，也吸引更多因续航问题而观望的消费者进入市场，需求越大反过来促使投资更多。形成了产群效应，也加快了效率层叠。所以需求减少可能随着时间越来越快，但减产可不是无限制减下去。各产油国的最终目的仍然是买油，高昂的油价促使国家转向便宜的其他能源，有一些消费者因为减产得不到原油也会转向其他供应商，最终的结果是油市规模越来越小而各国能分的蛋糕也越来越小。控制油价需要所有产油国一起参与，得到实际利益最大的却都是产油规模大的国家，因此只要有增产能力的产油国都会尽量增加产量。
阿联酋、尼日利亚等国的石油负责人已表明态度，将在未来几个月内持续增产，其中尼日利亚将增产至少20%。尼日利亚称自己在5月的产量协议中接受了较低的2024年产量，但这些协议受到了质疑并将重新审查制定产量计划，其负责人称将在年底获得更高配额。而与尼日利亚处境类似的几个欧佩克成员也在积极寻求更高的产量配额，这些预提高的产量已经抵消了前几日沙特与俄罗斯声称的减产总量（我对两国会加大减产持怀疑态度）。
而昨日美国能源部公布了上周的EIA原油储备数据，美国的战略原油库存减少了，商业库存略微减少，产量仍然在增加，这说明几个非欧佩克国家也在高油价背景下增产，一方面是沙特等国自愿减产，一方面是欧佩克内部分成员国及非欧佩克国家持续增产，总的产量没有下降。外部还有因新能源产业发展、环保要求以及高油价带来的需求降低。油市整体环境堪忧。
我对于欧佩克近日推高油价行动不甚理解，猜测可能是由于欧佩克想要展现自己对油市的影响力来促使阿塞拜疆、马来西亚、文莱和墨西哥加入欧佩克。因为本周非是交割周，空头的点位更高也打击不到，欧佩克（或者说沙特）的行动没有什么好处。虽然也有可能是美国补充战略原油导致的上涨，但这显然不是很好的理由，美国补充原油的方式可以直接去阿联酋附近的海域扣押没收走私原油，不需要如此麻烦。
因此，油价未来的前景堪忧，人力可能短期内能够影响到油价波动，但长期来说仍然屈服于自然规律。有时候做得越多可能犯错越多。世界形势，浩浩荡荡，顺势者昌，逆势者亡。
文/叶一良
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